TEGEVUSARUANNE Üldinfo Merko Ehitus on juhtiv terviklahendusi pakkuv ehituskontsern, mille ettevõtted on täna Eestis, Lätis ja Leedus. Merko Ehitus tegutseb alates aastast 1990. Kontserni kuulub 32 tütarettevõtet ning 7 sidus- ja ühisettevõtet, millest suuremad on SIA Merks (100%), UAB Merko Statyba (100%), Tallinna Teede AS (100%), AS Gustaf (75%), OÜ Gustaf Tallinn (80%), AS Merko Tartu (66%), OÜ Woody (100%) ja AS Tartu Maja Betoontooted (25%). 5. aprillil 2007. aastal omandas AS Merko Ehitus 75%lise osaluse OÜs Fort Ehitus (registrikood 10722444). OÜ Fort Ehitus põhitegevusalaks on vaia- ja hüdrotehnilised tööd. Osaluse omandamise eesmärgiks on kontserni vaiatööde ja hüdrotehnilise ehituse valdkonna kompetentsi tugevdamine. (http://www.baltic.omxgroup.com/market/?pg=news&news_id=213584) Äritegevus Merko Ehitus kontserni 2007. aasta 3 kuu müügitulu oli 1014,9 mln krooni, kasvades aastaga 86,4%. Jätkus väljaspool Eestit teostatud ehitustööde mahu kasv, tõustes 30,3%lt 31,9%ni kontserni müügituludest. 2007. aasta 3 kuu müügituludest teeniti Eestis 68,1%, Lätis 15,2% ja Leedus 16,7%. Võrrelduna 2006. aasta I kvartaliga kasvasid müügitulud Eestis 82,0%, Lätis 45,8% ning Leedus 186,6%. Müügitulude kasvule avaldas soodsat mõju ehitustegevust soosinud soe talv ning elamuehituse realisatsiooni tsüklilisus. 2007. a 3 kuud 2006. a 3 kuud EEK EUR EEK EUR Eesti ettevõtted Ehitus AS Merko Ehitus (emaettevõte) 464 357 29 678 278 427 17 795 AS Gustaf (75% osalus) 22 411 1 432 16 949 1 083 OÜ Gustaf Tallinn (80% osalus) 34 221 2 187 20 416 1 305 AS Merko Tartu (66% osalus) 40 030 2 558 28 204 1 803 Tallinna Teede AS (100% osalus) 20 650 1 320 2 734 175 OÜ Woody (100% osalus) 123 227 7 876 47 688 3 048 Läti ettevõte SIA Merks (100% osalus) 127 341 8 139 93 298 5 963 Leedu ettevõte UAB Merko Statyba (100% osalus) 156 893 10 027 56 799 3 630 Tulenevalt mahtude kasvust, tööjõu ja materjalide kallinemisest, kasvas müüdud toodangu kulu aastaga 88,6% ning turustus- ja üldhalduskulud 6,8%, moodustades müügituludest vastavalt 87,3% ja 4,1%. Tänu müügitulude kasvule paranes ärikasumi marginaal eelmise aasta I kvartaliga võrreldes 6,3%lt 8,7%ni müügituludest. Kontserni 2007. aasta 3 esimese kuu puhaskasum oli 88,5 mln krooni, kasvades aastaga 149,9%. Perioodi kasumlikkusele avaldas positiivset mõju elamuarenduse tegevuse tsüklilisus ja müügitulu kasv. Merko Ehitus kontserni 2007. aasta 3 kuu konsolideeritud andmeid iseloomustavad suhtarvud ja nende arvutamise metoodika 3 kuud 2007 3 kuud 2006 Puhaskasumimarginaal 8,7 % 6,4 % Ärikasumi marginaal 8,7 % 6,3 % Omakapitali puhastootlus aastas 21,6 % 12,4 % Aktivate puhastootlus aastas 10,9 % 6,0 % Lühiajaliste kohustuste kattekordaja 2,1 2,0 Omakapitali määr 51,0 % 47,4 % Üldkulud müügitulust 4,1 % 7,1 % Tööjõukulud müügitulust 12,8 % 13,3 % Keskmine täistööajaga töötajate arv 907 790 Puhaskasumimarginaal : Puhaskasum* / Müügitulu Ärikasumimarginaal : Ärikasum / Müügitulu Omakapitali puhastootlus aastas : Puhaskasum x 4* / Perioodi keskmine omakapital* Aktivate puhastootlus aastas : Puhaskasum x 4* / Perioodi keskmised koguaktivad Lühiajaliste kohustuste kattekordaja : Käibevarad / Lühiajalised kohustused Omakapitali määr : Omakapital* / Koguaktivad Üldkulud müügitulust : Üldkulud / Müügitulu Tööjõukulud müügitulust : Tööjõukulud / Müügitulu *arvutatud emaettevõtte omanike osale Keskmine täistööajaga töötajate arv kontsernis AS Merko Ehitus oli 31.03.2007 seisuga 907, kasvades kvartaliga 57 töötaja võrra. Täistööajaga töötajatele makstud brutotöötasu oli I kvartalis 78,7 mln krooni. KASUMIARUANNE 01.01.2007-31.03.2007 konsolideeritud ja auditeeritud, tuhandetes kroonides ja eurodes EEK EUR 2006 2005 2006 2005 3 kuud 3 kuud 3 kuud 3 kuud Müügitulu 1 014 864 544 576 64 862 34 805 Müüdud toodangu kulu (886 352) (470 008) (56 648) (30 039) BRUTOKASUM 128 512 74 568 8 214 4 766 Turustuskulud (5 605) (6 134) (358) (392) Üldhalduskulud (35 610) (32 469) (2 276) (2 075) Muud äritulud 2 102 1 407 134 90 Muud ärikulud (1 038) (3 260) (66) (209) ÄRIKASUM 88 361 34 112 5 648 2 180 Finantstulud ja -kulud sidus- ja ühise/V-te aktsiatelt ja osadelt 6 831 3 203 437 205 Finantstulud ja -kulud muudelt pikaajal.-lt fin.-investeeringutelt 0 3 0 0 Intressikulud (2 733) (2 194) (175) (140) Kahjum valuutakursi muutustest (3 447) (1 199) (220) (77) Muud finantstulud 3 257 1 467 208 94 Muud finantskulud (1) (0) (0) (0) KOKKU FINANTSTULUD JA -KULUD 3 907 1 280 250 82 KASUM ENNE MAKSUSTAMIST 92 268 35 392 5 898 2 262 Tulumaksukulu (881) (0) (57) (0) ARUANDEPERIOODI PUHASKASUM 91 387 35 392 5 841 2 262 sh emaettevõtte omanike osa puhaskasumist 88 450 34 723 5 653 2 219 vähemusomanike osa puhaskasumist 2 937 669 188 43 Puhaskasum aktsia kohta (tava ja lahustatud, kroonides ja eurodes) 5,00 1,96 0,32 0,13 RAAMATUPIDAMISBILANSS seisuga 31.03.2007 konsolideeritud ja auditeeritud, tuhandetes kroonides ja eurodes EEK EUR 31.03.2007 31.12.2006 31.03.2007 31.12.2006 AKTIVA Käibevara Raha ja rahaekvivalendid 321 903 676 143 20 573 43 213 Nõuded ja ettemaksud 1 152 343 860 531 73 648 54 998 Varud 1 480 273 1 356 734 94 607 86 712 Müügiootel põhivara 0 733 0 47 Käibevara kokku 2 954 519 2 894 141 188 828 184 970 Põhivara Pikaajalised fin.investeeringud 220 192 215 866 14 073 13 796 Kinnisvarainvesteeringud 3 840 3 900 245 249 Materiaalne põhivara 99 795 90 445 6 378 5 781 Immateriaalne põhivara 10 901 10 177 697 650 Põhivara kokku 334 728 320 388 21 393 20 476 AKTIVA KOKKU 3 289 247 3 214 529 210 221 205 446 PASSIVA Lühiajalised kohustused Laenukohustused 223 605 283 792 14 291 18 138 Võlad ja ettemaksed 1 096 400 1 100 264 70 073 70 320 Sihtfinantseerimine 1 472 1 498 94 96 Lühiajalised eraldised 80 580 33 517 5 150 2 142 Lühiajalised kohustused 1 402 057 1 419 071 89 608 90 696 Pikaajalised kohustused Laenud, võlakirjad ja kapitalirendi kohustused 149 814 159 335 9 575 10 183 Muud pikaajalised võlad 8 963 23 277 572 1 488 Pikaajalised ostjate ettemaksed 30 507 0 1 950 0 Pikaajalised kohustused kokku 189 284 182 612 12 097 11 671 Kohustused kokku 1 591 341 1 601 683 101 705 102 367 Omakapital Vähemusosa 21 840 18 904 1 396 1 208 Emaettevõtte omanikele kuuluv omakapital Aktsiakapital 177 000 177 000 11 312 11 312 Kohustuslik reservkapital 17 700 17 700 1 131 1 131 Realiseerimata kursivahed (12 077) (5 751) (771) (368) Jaotamata kasum 1 493 443 1 404 993 95 448 89 796 Emaettevõtte omanikele kuuluv omakapital kokku 1 676 066 1 593 942 107 120 101 871 Omakapital kokku 1 697 906 1 612 846 108 516 103 079 PASSIVA KOKKU 3 289 247 3 214 529 210 221 205 446 Alar Lagus Juhatuse liige 6 805 109